Der Gewinnsprung der UBS infolge der Übernahme der Credit Suisse hat die Profitabilität europäischer Banken im ersten Halbjahr in neue Höhen katapultiert. Wie die Beratungsgesellschaft EY auf der Basis der Geschäftsberichte der jeweils nach Bilanzsumme zehn größten Banken in den USA und in Europa errechnet hat, legten die kumulierten Nettogewinne der zehn europäischen Institute um 80% auf 75 Mrd. Euro zu. Damit liegen sie fast gleichauf mit den kumulierten Nettogewinnen der zehn größten US-Pendants, die allerdings nur um magere 7% auf rund 82 Mrd. Euro stiegen.

Bei der Profitabilität ist erstmals seit zehn Jahren eine Veränderung zu beobachten: Der Return on Equity (RoE) der europäischen Banken lag per 30. Juni bei 15,5%, ein Plus von 5,9 Prozentpunkten im Vergleich zum Vorjahreszeitpunkt – was allerdings in erster Linie auf das stark verbesserte Ergebnis der UBS aufgrund der Übernahme und erstmaligen Konsolidierung der Credit Suisse zurückzuführen ist. Ohne Be­rücksichtigung dessen liegt der UBS-Nettogewinn im ersten Halbjahr 2023 bei knapp 2 Mrd. Euro. Damit erreichte diese Zahl den mit Abstand höchsten Wert der vergangenen zehn Jahre. Die amerikanischen Banken wiesen zur Jahresmitte einen RoE von 12,6% auf – und damit erstmals in zehn Jahren einen niedrigeren Wert als die europäischen Top 10. Bestverdiener unter den 20 analysierten Banken war im Halbjahr die UBS mit einem Nettogewinn von 27,4 Mrd. Euro, gefolgt von J.P. Morgan mit 24,8 Mrd. Euro. Der addierte Börsenwert der US-Banken ist hingegen um 6% auf 1,15 Bill. Euro geschrumpft.

Europäische wie US-Banken hätten in den vergangenen Monaten von den Zinserhöhungen und den sich ausgeweiteten Zinsmargen deutlich profitiert, wird Ralf Eckert, Managing Partner Financial Services Deutschland bei EY, zitiert. „Die Ertragsentwicklung der US-Banken wurde von mehreren Faktoren beeinflusst", ergänzte Robert Melnyk, Partner und Leiter Banking & Capital Markets bei EY. "Zwar wirkten sich die gestiegenen Zinsen auch dort positiv aus, aber gleichzeitig bremsten andere Faktoren die Entwicklung deutlich."